小狐狸一激灵跳了起来，她沮丧地想“哎！梦里正和龙玩的开心，就被水浇醒了，难道天下雨了吗？”小狐狸看了看天空晴晴的，连一块云彩都没有怎么会下雨哪？就在这时她听见了姐姐们的肆无忌惮的嘲笑声，就知道是姐姐在戏弄她，她很生气就跑出去找龙玩。
她在大海边呼唤着：“龙，你在哪？”
龙一下子就出现在了她的面前，小狐狸高高兴兴地和龙一起玩了起来，她们在沙滩上堆城堡，在海边捡贝壳，龙还带着小狐狸飞上了天空，她们玩累了，龙便在海里抓了很多鱼给小狐狸吃。
姐姐们把一切都看在眼里，她们嫉妒地全身都快冒火了，她们在心里大声吼道：“你竟敢比我们还吃得好玩得好？我叫你以后再也不能如意！”于是她们悄悄地拿来了刀，趁龙不注意的时候，一下子戳进龙的心脏，龙倒在地上抽搐了几下便死了。
见此情形，小狐狸十分伤心地痛哭起来，边哭边说：“我的朋友都是我害了你，如今我要怎么才能救活你呀？来赎我两个愚蠢的姐姐们犯下的罪呀？”
这时大海说：“嗬！我可怜的孩子，他死的太冤枉了，如果你想救活他就要挖出你的心脏放在他的心脏上。”
小狐狸听完毫不犹豫的拔出龙身上的刀，挖出了自己的心脏，放在了龙的身上。这时海水突然沸腾了，她一个浪花打过来小狐狸和龙都不见了。
小狐狸的两个姐姐一看小狐狸和龙都被大水冲走了，那海浪又向她们扑来，她们非常害怕，紧紧的抱在了一起。当浪花打她们身上的时候，她们变成了两块黑黑的礁石。
大海的怒火才算平息。
小狐狸和龙被海浪带回了海底，那里有住着一位海龙王，他知道小狐狸为了救他的儿子牺牲自己的性命，他很感动。于是海龙王把他们的心融为一体，再分成两半，分别放在他们的体内。不久小狐狸和龙都活了过来，因为他们共用一颗心，所以小狐狸也变成了一条龙。
就这样，他们结成了夫妻，从此在海底过着非常幸福快乐的生活