狐狸的美容院开张了，老狼听到了这个消息连忙赶了过来。狐狸惊讶地问：“怎么？狼大哥，难道你也要美容？”“唉”！老狼抹了一把眼泪伤心地说：“我已经有好几天没吃东西了，我这个样子小动物远远地看见我，就会大叫‘狼来了！狼来了！’这样下去我准会活活地饿死，所以只好求你帮忙，给我改变一下容貌。”
“原来你要整容啊！嘿嘿，整容我可有本事啦！”狐狸拿出一张羊皮披在老狼的身上，又给它戴上了假的羊头帽子，老狼朝镜子一瞧，啊，镜子里一只“羊”正在看着它呢，老狼得意地笑了。它昂起头，挺起胸，朝动物新村走去。
一只小羊在草地上吃草，看见老狼便打招呼说：“嘿！羊大哥，这里的草又肥又嫩，你快来呀！” “哈哈，小羊叫我羊大哥了！我整容成功啦！”老狼高兴极了，忍不住快步奔向了小羊。这时候，老山羊正在不远处休息，老狼的举动引起了它的怀疑，它急忙大声呼唤：“小羊，小羊，快回家！”老狼吞咽着口水，毫无办法地看着小羊跑掉了。狐狸从一旁的草丛中窜了出来。埋怨说：“你真糊涂！羊会这样奔跑吗？你应该不慌不忙地走过去才对。”老狼有点泄气了。狐狸说：“不要灰心，下次你一定会成功的！”
山脚下，一群可爱的小兔正在玩耍，它们看见老狼便招呼说：“羊大哥，快来跟我们一起玩吧！”这一回，老狼记住了上次的教训，尽量装得不慌不忙，慢慢地朝兔子们走去，边走边看，它想找一只最肥的小兔子下手。 这时候兔妈妈正在附近种萝卜，老狼那凶恶的眼神，引起了它的怀疑，它急忙高声叫小兔们快回家。老狼看着小兔们蹦蹦跳跳的走了，生气极了。它埋怨狐狸说：“一定是你整容不好，露出了马脚……”
狐狸说：“羊应该和善地看着小兔，可你的眼神真吓人啊！” 老狼说：“这……一看到这些嫩嫩的小兔，我已经馋得口水也流下来了！” 狐狸说：“这样吧！我给你想办法，明天我们再来，一定会成功的。”
第二天，狐狸让老狼戴上了一副宽宽的茶色眼镜，早早地来到山脚下，在镜片的遮掩下，老狼那凶狠的眼睛显得和气多了。
太阳快下山了，才盼来一只很老很老的老山羊，它拄着拐杖一步一喘的走了过来。老山羊喘着气问：“老弟，你在吃草吗？”“嗯！”老狼回答，心里却在笑它，哈哈！今天我准能吃饱了，瞧这老家伙，连路都走不动了，哪经得起我咬呀！
老山羊伸出手，指着老狼的身后说：“我家的一群胖小羊长得多可爱啊！” 一听说有胖小羊，老狼连忙转过身去看，还没有看清楚，身子却被老山羊重重地撞一下，跌倒了，还没有来得及爬起来，身子已被老山羊踩住了。 这老家伙哪来这么大的力气，老狼奇怪极了。 老山羊哈哈大笑起来，它一把扯下了老狼身上的羊皮说：“哼，我们早就识破了你的伪装，老狼，你看我是谁？”老狼一看，哎呀，这只老山羊原来也是假的，它是只身强力壮的大猎狗化装的！ “唉！原来猎狗也会整容啊！”老狼叹了口气，浑身无力地倒在地上自言自语。这时，它看到远处有许多小动物，押着狐狸正朝这边走来……